jvidÊÓƵ

Annual report pursuant to Section 13 and 15(d)

Financial Information for Tracking Stock Groups - Cash Flows (Details)

v3.10.0.1
Financial Information for Tracking Stock Groups - Cash Flows (Details) - USD ($)
$ in Millions
 3 Months Ended 12 Months Ended
Dec. 31, 2018
Sep. 30, 2018
Jun. 30, 2018
Mar. 31, 2018
Dec. 31, 2017
Sep. 30, 2017
Jun. 30, 2017
Mar. 31, 2017
Dec. 31, 2018
Dec. 31, 2017
Dec. 31, 2016
Cash flows from operating activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Net earnings (loss) $ 31 $ 366 $ 255 $ 213 $ 1,429 $ 261 $ 156 $ 44 $ 865 $ 1,890 $ 924
Adjustments to Reconcile Net Income (Loss) to Cash Provided by (Used in) Operating Activities [Abstract] Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Depreciation and amortization Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 905 824 354
Stock-based compensation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 192 230 150
Share of (earnings) loss of affiliates, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (18) (104) (14)
Realized and unrealized (gains) losses on financial instruments, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (40) 88 (37)
Noncash interest expense (benefit) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (1) 16 11
Losses (gains) on dilution of investment in affiliate Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 1 (3) Ìý
Gains (Losses) on Extinguishment of Debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 1 48 24
Deferred income tax expense (benefit) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 167 (1,064) 427
Other charges (credits), net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (17) 4 30
Changes in operating assets and liabilities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Current and other assets Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (31) 50 25
Payables and other current liabilities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 132 (247) 277
Net cash provided (used) by operating activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 2,156 1,732 2,171
Cash flows from investing activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Cash proceeds from sale of investments Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 399 21 62
Investments in equity method affiliates and debt and equity securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (414) (862) (784)
Repayment of loans and other cash receipts from equity method affiliates and debt and equity securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 14 Ìý 48
Capital expended for property and equipment Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (403) (517) (568)
Net cash paid for the acquisition of Formula 1 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (1,647) Ìý
Purchases of short term investments and other marketable securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (258)
Sales of short term investments and other marketable securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 273
Other investing activities, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 34 (132) (37)
Net cash provided (used) by investing activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (370) (3,137) (1,264)
Cash flows from financing activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Borrowings of debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 3,617 6,697 2,745
Repayments of debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (4,057) (5,107) (1,749)
Series C Liberty SiriusXM common stock repurchases Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (466) Ìý Ìý
Proceeds from Issuance of Series C Liberty Formula One Common Stock Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 1,938 Ìý
Subsidiary shares repurchased by subsidiary Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (1,314) (1,409) (1,674)
Braves Rights Offering Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 203
Cash dividends paid by subsidiary Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (59) (60) (16)
Taxes paid in lieu of shares issued for stock-based compensation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (130) (135) (58)
Other financing activities, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 29 (48) 3
Net cash provided (used) by financing activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (2,380) 1,876 (546)
Effect of foreign exchange rate changes on cash, cash equivalents and restricted cash Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (1) 4 Ìý
Net increase (decrease) in cash, cash equivalents and restricted cash Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (595) 475 361
Cash, cash equivalents and restricted cash at beginning of period Ìý Ìý Ìý 1,047 Ìý Ìý Ìý 572 1,047 572 211
Cash, cash equivalents and restricted cash at end of period 452 Ìý Ìý Ìý 1,047 Ìý Ìý Ìý 452 1,047 572
Liberty Sirius XM Group Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Cash flows from operating activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Net earnings (loss) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 1,004 1,659 657
Adjustments to Reconcile Net Income (Loss) to Cash Provided by (Used in) Operating Activities [Abstract] Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Depreciation and amortization Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 369 352 312
Stock-based compensation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 156 150 128
Share of (earnings) loss of affiliates, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 11 (29) (13)
Realized and unrealized (gains) losses on financial instruments, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 1 16 Ìý
Noncash interest expense (benefit) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (8) 7 6
Gains (Losses) on Extinguishment of Debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 35 24
Deferred income tax expense (benefit) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 231 (492) 332
Intergroup tax allocation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 22 (6) (13)
Intergroup tax (payments) receipts Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (20) 4 7
Other charges (credits), net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 2 (4) 21
Changes in operating assets and liabilities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Current and other assets Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (4) 30 59
Payables and other current liabilities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 21 127 184
Net cash provided (used) by operating activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 1,785 1,849 1,704
Cash flows from investing activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Investments in equity method affiliates and debt and equity securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (405) (851) Ìý
Repayment of loans and other cash receipts from equity method affiliates and debt and equity securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 14 Ìý Ìý
Capital expended for property and equipment Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (356) (288) (206)
Other investing activities, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (9) (115) (4)
Net cash provided (used) by investing activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (756) (1,254) (210)
Cash flows from financing activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Borrowings of debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 2,795 4,553 1,847
Repayments of debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (2,431) (3,216) (1,471)
Series C Liberty SiriusXM common stock repurchases Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (466) Ìý Ìý
Subsidiary shares repurchased by subsidiary Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (1,314) (1,409) (1,674)
Cash dividends paid by subsidiary Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (59) (60) (16)
Taxes paid in lieu of shares issued for stock-based compensation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (127) (100) (47)
Intergroup (payments) receipts Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 58
Other financing activities, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 50 (35) (16)
Net cash provided (used) by financing activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (1,552) (267) (1,319)
Net increase (decrease) in cash, cash equivalents and restricted cash Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (523) 328 175
Cash, cash equivalents and restricted cash at beginning of period Ìý Ìý Ìý 625 Ìý Ìý Ìý 297 625 297 122
Cash, cash equivalents and restricted cash at end of period 102 Ìý Ìý Ìý 625 Ìý Ìý Ìý 102 625 297
Braves Group Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Cash flows from operating activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Net earnings (loss) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 11 (26) (62)
Adjustments to Reconcile Net Income (Loss) to Cash Provided by (Used in) Operating Activities [Abstract] Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Depreciation and amortization Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 76 67 32
Stock-based compensation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 11 48 9
Share of (earnings) loss of affiliates, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (12) (78) (9)
Unrealized gains losses on intergroup interest Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 24 15 27
Realized and unrealized (gains) losses on financial instruments, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 2 Ìý (1)
Noncash interest expense (benefit) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 5 3 5
Gains (Losses) on Extinguishment of Debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 5 Ìý
Deferred income tax expense (benefit) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (1) 2 1
Intergroup tax allocation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (14) (39) (19)
Intergroup tax (payments) receipts Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 35 15 7
Other charges (credits), net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (20) 18 11
Changes in operating assets and liabilities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Current and other assets Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 8 (57) (17)
Payables and other current liabilities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (22) (15) 105
Net cash provided (used) by operating activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 103 (42) 89
Cash flows from investing activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Cash proceeds from sale of investments Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 155 5 Ìý
Investments in equity method affiliates and debt and equity securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (2) (20)
Capital expended for property and equipment Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (33) (219) (360)
Other investing activities, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 37 (5) (33)
Net cash provided (used) by investing activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 159 (221) (413)
Cash flows from financing activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Borrowings of debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 123 544 460
Repayments of debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (317) (218) (276)
Braves Rights Offering Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 203
Taxes paid in lieu of shares issued for stock-based compensation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (30) Ìý
Intergroup (payments) receipts Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 16
Other financing activities, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (18) Ìý 15
Net cash provided (used) by financing activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (212) 296 418
Net increase (decrease) in cash, cash equivalents and restricted cash Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 50 33 94
Cash, cash equivalents and restricted cash at beginning of period Ìý Ìý Ìý 140 Ìý Ìý Ìý 107 140 107 13
Cash, cash equivalents and restricted cash at end of period 190 Ìý Ìý Ìý 140 Ìý Ìý Ìý 190 140 107
Formula One Group Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Cash flows from operating activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Net earnings (loss) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (150) 257 329
Adjustments to Reconcile Net Income (Loss) to Cash Provided by (Used in) Operating Activities [Abstract] Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Depreciation and amortization Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 460 405 10
Stock-based compensation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 25 32 13
Share of (earnings) loss of affiliates, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (17) 3 8
Unrealized gains losses on intergroup interest Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (24) (15) (27)
Realized and unrealized (gains) losses on financial instruments, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (43) 72 (36)
Noncash interest expense (benefit) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 2 6 Ìý
Losses (gains) on dilution of investment in affiliate Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 1 (3) Ìý
Gains (Losses) on Extinguishment of Debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 1 8 Ìý
Deferred income tax expense (benefit) Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (63) (574) 94
Intergroup tax allocation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (8) 45 32
Intergroup tax (payments) receipts Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (15) (19) (14)
Other charges (credits), net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 1 (10) (2)
Changes in operating assets and liabilities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Current and other assets Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (35) 77 (17)
Payables and other current liabilities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 133 (359) (12)
Net cash provided (used) by operating activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 268 (75) 378
Cash flows from investing activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Cash proceeds from sale of investments Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 244 16 62
Investments in equity method affiliates and debt and equity securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (9) (9) (764)
Repayment of loans and other cash receipts from equity method affiliates and debt and equity securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 48
Capital expended for property and equipment Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (14) (10) (2)
Net cash paid for the acquisition of Formula 1 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (1,647) Ìý
Purchases of short term investments and other marketable securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (258)
Sales of short term investments and other marketable securities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 273
Other investing activities, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 6 (12) Ìý
Net cash provided (used) by investing activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 227 (1,662) (641)
Cash flows from financing activities: Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý
Borrowings of debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 699 1,600 438
Repayments of debt Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (1,309) (1,673) (2)
Proceeds from Issuance of Series C Liberty Formula One Common Stock Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý 1,938 Ìý
Taxes paid in lieu of shares issued for stock-based compensation Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (3) (5) (11)
Intergroup (payments) receipts Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (74)
Other financing activities, net Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (3) (13) 4
Net cash provided (used) by financing activities Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (616) 1,847 355
Effect of foreign exchange rate changes on cash, cash equivalents and restricted cash Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (1) 4 Ìý
Net increase (decrease) in cash, cash equivalents and restricted cash Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý (122) 114 92
Cash, cash equivalents and restricted cash at beginning of period Ìý Ìý Ìý $ 282 Ìý Ìý Ìý $ 168 282 168 76
Cash, cash equivalents and restricted cash at end of period $ 160 Ìý Ìý Ìý $ 282 Ìý Ìý Ìý $ 160 $ 282 $ 168